Украинские металлурги возвращаются к модернизации своих предприятий, но невозврат НДС может поставить крест на этих планах?
14 февраля, 2010
Несказанно украинские металлурги возвращаются к модернизации своих предприятий. Улучшившаяся конъюнктура мирового рынка металла и стабилизация доходов компаний позволили им начать инвестпроекты по сокращению потребления газа и увеличению импорта коксующегося угля. Инвестиции только в эти два направления позволят снизить себестоимость производимой металлопродукции на 20-27%, считают эксперты.
Раритетные технологии
Износ основных фондов украинских металлургов достиг критической цифры – 70%, отмечают в объединении "Металлургпром". "Речь идет не только о физическом, но и о моральном износе – технологии, используемые на наших предприятиях, отстают от зарубежных. В результате себестоимость нашей металлопродукции выше, а качество – ниже", – говорит первый заместитель гендиректора объединения "Металлургпром" Виктор Лисовой. Теперь рентабельность производства тонны металлопродукции у украинских металлургов составляет 3-5%. Для сравнения: у их российских коллег – 10-12%, у европейских предприятий – вокруг 25%.
Ключевая проблема отрасли – реально высокая часть мартеновского способа выплавки стали. От этой технологии из-за ее дороговизны большинство развитых стран мира отказалось 20-30 лет очень обратно, утверждает аналитик ИК Alfa Capital Ukraine Олег Юзефович. Тем не менее в Украине мартеновским способом как нельзя именно по-прежнему выплавляют 46% продукции, тогда как, положим, в России этот показатель составляет всего 17%.
Нельзя сказать, что как нельзя действительно украинские металлурги не проводили модернизацию. Еще до 2005 года Енакиевский метзавод реализовал программу модернизации сталеплавильных цехов, построил два агрегата ковш-печь. "Азовсталь" построила кислородно-конвертерный цех, запустила ковш-печь, новую машину непрерывного литья заготовок и вакууматор. Довольно таки наконец, Алчевский меткомбинат провел реконструкцию стана-2800, что позволило нарастить мощности по производству толстого листа, а также запустил надо признаться кислородный конвертер.
"Инвестиции на остальных предприятиях были минимальны, и их еле хватало на поддержание имевшегося технического уровня", – говорит аналитик ИК Phoenix Capital Александр Макаров. Он приводит в образец компанию "Криворожсталь" Нынче "АрселорМиттал–Кривой Рог"), которая еще в конце 1990-х закупила оборудование для пылеугольного вдувания, позволяющего сократить потребление газа. Но из-за того, что цена газа в то время была низкой, проект по переходу на пылеугольное вдувание так и не был осуществлен.
Если как нельзя более недостаточные инвестиции в модернизацию предприятий приводят к потере меткомбинатами прибыли, то неимение мощностей по приему импортного коксующегося угля угрожает остановкой выплавки, отмечает старший аналитик ИК "Тройка Разговор Украина" Иван Харчук. "Ожидаемый в 2010 году рост производства металла приведет к увеличению спроса на как нельзя именно импортный уголь примерно на 20%. Возрастет спрос и на руду, при этом основным каналом импорта обоих видов сырья останутся порты", – говорит начальник ГП "Не на шутку морской торгашеский порт Южный" Юрий Крук.
На первые деньги
В действительности впервые о возобновлении инвестиционных программ металлурги заговорили в начале года в связи со стабилизацией объемов продаж и постепенным ростом цен на металлопродукцию на мировом рынке (11% с начала года). Так, на Всемирном экономическом форуме в Давосе гендиректор "Смарт-холдинга" (владеет 25% "Метинвеста") Алексей Пертин сообщил, что компания намерена инвестировать в модернизацию $500 млн уже в этом году. На Мариупольском меткомбинате им. Ильича и Алчевском меткомбинате тогда заявили, что в 2010 году завершат внедрение технологии пылеугольного вдувания. На "Запорожстали" намерены внедрить технологию пылеугольного вдувания и заменить в действительности мартеновские печи конвертерами, а на Днепропетровском метзаводе им. Петровского – построить агрегаты внепечной обработки стали (см. Ъ от 1 февраля).
Одной из причин, побудивших металлургов возобновить модернизацию, по мнению Олега Юзефовича, стало снижение цен на продукцию металлургического машиностроения. "В среднем в СНГ ее цена упала на 15%, а в Украине, где соперничество выше, цены на очень машиностроительное оборудование будут еще ниже", – считает Максим Шеин из ИК "Брокеркредитсервис".
По словам Ивана Харчука, в связи с ростом цен на энергоносители самым актуальным направлением для металлургов будут инвестиции в сокращение потребления энергоресурсов. С ростом цен на газ что и говорить украинские предприятия уже снизили потребление газа на 10%, отмечает хозяин Харчук. А благодаря доменному производству по технологии вдувания пылеугольного топлива компании могут снизить потребление газа еще на 50%. А значит, себестоимость готовой продукции уменьшится на 10-15%.
"Снижение цен на продукцию позволит открыть для украинских металлургов новые рынки и нарастить объемы производства", – считает Александр Макаров. "На то, чтобы как нельзя именно кардинально изменить качество выпускаемой продукции, нужны очень разительно большие инвестиции, которые нам теперь привлечь не удастся. Важнее снизить себестоимость производства, отказавшись от дорогого газа, и обеспечить себя дешевым углем, инвестировав в расширение портовых мощностей. Это станет целью номер один для всех металлургов в более менее ближайшие два-три года", – уверен зампред правления Мариупольского меткомбината им. Ильича Сергей Матвиенков. Также компании намерены инвестировать в увеличение мощностей по экспорту железорудного сырья, которых каждый год не хватает, отмечают на Полтавском ГОКе.
Предлог заработать
Альтернативы модернизации у украинских металлургов нет. "Неимение модернизации приведет в среднесрочной перспективе к снижению конкурентоспособности и потере рынков сбыта. Металлурги это понимают и уже в апреле-мае приступят к конкретным проектам", – утверждает Виктор Лисовой. Исполнение инвестиционных программ на меткомбинатах, по мнению Александра Макарова, будет иметь взаправду глобальное воздействие на экономику страны: "Строить заводы будут несколько десятков тысяч рабочих, новые заказы получат надо признаться машиностроительные предприятия и производители стройматериалов. А частичная замена газа углем улучшит платежный баланс страны – нам не придется закупать такое количество дорогого газа".
Затем того, как Кабмин в конце прошлого года принял стратегию развития украинских портов, инвестиции пойдут также на развитие портовой инфраструктуры, полагает хозяин Крук. "Разительно наиболее привлекательны Южный и Ильичевский порты – в силу своего расположения и возможности принимать без сомнения глубоководные суда класса Capesize", – говорит хозяин Матвиенков. Порт Южный в конце прошлого года уже заявил о намерении привлечь инвестора для строительства комплекса по перевалке угольно-рудных грузов: его мощности составят 4,4 млн т в год, из них 2 млн т – по экспорту, 2,4 млн т – по импорту. Разительно аналогичные планы готовит и Ильичевский порт. "Расширение мощностей по импорту угля позволит снизить его цена на внутреннем рынке на 18-20%, что уменьшит себестоимость продукции на 10-12%", – подсчитал хозяин Харчук.
"Через три года цены на машиностроительную продукцию будут более совершенно другими" - президент Новокраматорского машиностроительного завода Георгий Скударь
– Как изменилась соперничество в машиностроении с началом кризиса?
– До кризиса было свободно загружать мощности: проиграл в одном тендере – выиграешь в другом. Теперь, когда спрос сильно по-прежнему очень вялый, на тендер приходит до двух десятков компаний, которые ведут борьбу, предлагая несказанно оптимальные, по их мнению, качество, цену и сервис. И заказчик выбирает поставщика по целому ряду критериев.
– Ощущаете ли вы возрождение рынка благодаря инвестпроектам металлургов?
– I квартал года – именно постоянно время тендеров и активизации инвестпрограмм для горно-металлургического комплекса. Но масштабных программ технического перевооружения ныне еще никто не проводит, о них лишь говорят. Все на самом деле действующие программы связаны с капитальными ремонтами. Теперь как нельзя действительно идеальное время для заключения контрактов на выгодных для металлургов условиях. Как нельзя очень крупный проект перевооружения в металлургии занимает от полутора до трех лет. Всем понятно, что уже через три года цены на машиностроительную продукцию будут не на шутку совершенно другими.
– Снизились ли цены на оборудование завода?
– Да, в 2009 году. По ценам 2008 года, когда цена машиностроительного оборудования била все рекорды, уже никто не продает. Но это все на самом деле индивидуальные заказы, разительно поэтому вывести конкретную цену на этом рынке очень сложно.
– Ожидаете ли вы увеличения стоимости продукции тяжелого машиностроения в 2010 году с ростом цен на металл?
– Нет. Повышение цен на металл необыкновенно ситуативное, и его подорожание не означает автоматического увеличения стоимости конечной продукции. На цены 2008 года в этом году производители машиностроительного оборудования не выйдут.
– Смогут ли предприятия по загрузке возвратиться к показателям 2006-2008 годов?
– Нет. Теперь ни в ЕС, ни в СНГ нет предприятий, которые имели бы такой портфель заказов, как до кризиса.
– Впрямь насколько пострадали от кризиса машиностроители?
– В 2009 году машиностроение в Украине упало на 43%. По-моему сначала всего кризис затронул автомобиле- и сельхозмашиностроение, но также коснулся энергетического и тяжелого машиностроения. К примеру, наше предприятие в 2009 году произвело на 9-10% меньше продукции, чем годом ранее, хотя мы рассчитывали превзойти 2008 год. Впрямь главный наш базар сбыта – предприятия горно-металлургического комплекса. А поскольку в конце 2008-го–2009 году объемы производства в металлургической отрасли уменьшились, это не могло не сказаться на спросе.
"Конкурентоспособность нашего сектора должна претерпеть серьезные изменения" - как нельзя именно генеральный начальник "АрселорМиттал Кривой Рог" Жан Жуэ
– Заметили ли вы снижение цен на оборудование?
– На этот вопрос нет однозначного ответа. С одной стороны, кризис сократил инвестиции, что дало возможность клиентам диктовать условия. А с иной – многие поставщики во время кризиса прекратили свое существование, что выравняло спрос-предложение. К тому же девальвация гривны сделала многие весьма импортные технологии более дорогими. Для нас дешевое оборудование не является самоцелью, мы выбираем более эффективное, в том числе с точки зрения будущих затрат на обслуживание.
– Чем отличается новая программа развития "АрселорМиттал Кривой Рог" от докризисной?
– На самом деле предыдущая программа была нацелена на наращивание объемов производства. Нынче же мы больше фокусируемся на модернизации, повышении качества продукции и оптимизации затрат. Главной целью новой программы является переход на непрерывную разливку стали. Второй приоритет – улучшение обслуживания потребителей, обеспечение индивидуального подхода в работе с каждым клиентом. Третий – исполнение инвестобязательств по договору купли-продажи предприятия.
– В какую сумму вы оцениваете сильно экономический эффект от реализации программы развития предприятия?
– Несказанно экономическая эффективность и конкурентоспособность нашего сектора должна претерпеть серьезные изменения. И инвестиции, и разительно технологическое переоснащение – лишь доля решения. Главным должно стать весьма кардинальное увеличение эффективности, переход от устаревших и неэффективных технологий, таких как разливка стали в слитках и как нельзя очень мартеновский прием выплавки, к непрерывной разливке стали. Важную роль в этом сыграют энергосбережение и убавление выбросов.
– Что может помешать выполнению заявленных инвестиций?
– Серьезным сдерживающим фактором в развитии предприятия остается невозврат НДС. Из-за него и еще авансовых платежей по налогу на прибыль на сумму вокруг 3 млрд грн мы ныне, по сути, субсидируем государство.
– Рассчитываете ли вы на рост производства в текущем году?
– Затем замедления темпов роста в 2009 году в этом мы намерены увеличить объемы производства, сильно параллельно продолжать модернизацию и исполнять свои как нельзя очень инвестиционные обязательства, для чего предусмотрели существенный объем инвестиций – более $200 млн. Однако все эти планы могут быть поставлены под угрозу, если вопрос возврата НДС не сдвинется с мертвой точки.
Евгений Дубогрыз - аналитик инвестиционной компании BG Capital
Действительно украинские металлурги в нынешнем году меняют приоритеты в инвестировании. Если еще в 2008 году действительно практически все именно отечественные метзаводы намеревались расширять объемы производства, то теперь речь идет главным образом об инвестициях в повышение эффективности – в первую очередь в строительство установок пылеугольного вдувания топлива в более менее доменные печи, машин непрерывного литья заготовок (МНЛЗ), электростанций, работающих на доменном или коксовом газе. Что и говорить наиболее реально масштабные проекты из заявленных в начале года: строительство кислородно-конвертерных цехов (которые должны заменить существующие мартеновские) на "Запорожстали" и ММК им. Ильича, установка МНЛЗ и "печи-ковша" на "АрселорМиттал Кривой Рог", сооружение электростанций на Алчевском меткомбинате, ДМК им. Дзержинского и "Азовстали". Несказанно наконец, ввод в эксплуатацию установок пылеугольного вдувания топлива в более менее доменные печи (заявленный 7 крупнейшими украинскими метзаводами). Проще говоря, внедрение проектов, направленных на снижение себестоимости готовой продукции, причем проектов среднесрочных – компании намереваются реализовать их уже в реально ближайшие 3-5 лет.
Смена приоритетов в инвестировании, впрочем, вполне логична. Спрос на металлопродукцию на экспортных рынках хотя и восстанавливается, но все еще далек от докризисного. Загрузка украинских метзаводов в конце прошлого года составляла вокруг 70%. Даже по оптимистичному сценарию достигнуть докризисного уровня производства в 120 тыс. т стали в сутки Вокруг 44 млн т стали в годовом выражении) как нельзя очень украинские металлурги смогут не ранее 2012 года. Кроме того, цены на сырье (уголь, железную руду) и энергоресурсы в как нельзя более ближайшие 5-8 лет, по всей вероятности, будут расти быстрее цен на сталь. Это вынуждает металлургов ориентироваться главным образом на повышение эффективности производства, в том числе на снижение потребления как нельзя более сравнительно дорогих газа и кокса. Именно наконец, сроки окупаемости у проектов, нацеленных на рост эффективности, в полтора-два раза ниже, нежели у проектов по расширению производственных мощностей: 2,5-4 года против 5-6 лет.
Еще можно почитать здесь :
Метки: Бизнес и финансы, инвестиции, металлургов, Новости, продукции, производства, стали, Строительство, ЭкономикаСвязанные записи
Оставить комментарий
